Num morro carioca, Pedro adora empinar pipa. Um dia, um valentão rouba a pipa do menino. Sem dinheiro para comprar outra, a avó faz uma com papel de seda preto, grossas varetas e barbante, motivo de chacota da turma. Triste e magoado, Pedro se refugia na laje de casa. Mas a pipa preta o levará a lugares e situações inimagináveis, que o farão superar os problemas e enfrentar o valentão num duelo de pipas.